Focus
IL POTENZIALE DELLA FINANZA DECENTRALIZZATA E DELLA BLOCKCHAIN NEL SETTORE ASSICURATIVO. REPORT GENEVA ASSOCIATION
“Assessing the Potential of Decentralised Finance and Blockchain Technology in Insurance” WEBPAGE DI PRESENTAZIONE / Download del Report (Aug. 22, 2023)
Ruo (Alex) JIA
THE GENEVA ASSOCIATION
https://www.genevaassociation.org/
THE GENEVA ASSOCIATION - WEBPAGE DI PRESENTAZIONE / Download del Report
Finanza decentralizzata (DeFi) e tecnologia Blockchain hanno il potenziale per migliorare l’efficienza dell’assicurazione tradizionale, abilitare nuovi modelli di business e aprire nuove opportunità nel settore. Potrebbero anche migliorare l’accessibilità, la convenienza e l’attrattività delle coperture e rendere l’assicurazione più inclusiva. Casi di studio e prove empiriche, tuttavia, suggeriscono che i potenziali vantaggi delle applicazioni DeFi e Blockchain nel settore assicurativo non sono ancora stati pienamente conseguiti.
A questi temi è dedicato un recente Report pubblicato dall’Associazione di Ginevra.
Nello specifico, le tecnologie DeFi/blockchain potrebbero ridurre i costi amministrativi e semplificare i processi assicurativi; potrebbero aumentare la trasparenza, consentendo l’immutabilità delle informazioni raccolte, rafforzando così la fiducia e riducendo le frodi nelle operazioni assicurative; potrebbero, infine, migliorare l'accessibilità e l’inclusività, agevolando la partecipazione delle fasce di popolazione svantaggiate ad accordi di condivisione del rischio e l’accesso a coperture altrimenti non disponibili.
Al momento, tuttavia, l’assicurazione DeFi/Blockchain è presente principalmente in mercati grandi e competitivi, rimane sostanzialmente di nicchia ed è concentrata in specifici segmenti non vita come i rischi legati alle criptovalute. Gli incrementi di efficienza attesi e le nuove opportunità di business non si sono ancora materializzati e l’entusiasmo e la fiducia negli investimenti nelle assicurazioni DeFi/Blockchain hanno sofferto, negli ultimi tempi, in conseguenza dei fallimenti nel comparto delle criptovalute. Finora, l’assicurazione DeFi/Blockchain non ha determinato una crescita significativa del mercato assicurativo, né una maggiore inclusione finanziaria.
Quali sono, dunque, le prospettive di sviluppo del settore?
Nel breve termine, nonostante gli ostacoli pratici, affrontare punti critici specifici del mercato assicurativo (come i problemi di fiducia, dei costi operativi e della trasparenza) dovrebbe essere il focus principale. Questo richiederà lo sviluppo e l’implementazione della DeFi e della tecnologia Blockchain in stretta collaborazione con altri operatori dell’Insurtech, utilizzando approcci gestionali adeguati. Tecnicamente, tuttavia, questo non sarà così semplice, in quanto la Blockchain generalmente non è una tecnologia che può essere facilmente sviluppata per applicarla ai sistemi IT esistenti.
A lungo termine, la tecnologia DeFi/Blockchain potrebbe diventare parte integrante della catena del valore assicurativa. Essa potrebbe diventare una risorsa, una piattaforma e un ecosistema per costruire nuovi modelli di business e cogliere nuove opportunità. Gli assicuratori potrebbero riconoscere la Blockchain come un nuovo ecosistema per costruire e vendere prodotti assicurativi.
Realizzare i potenziali vantaggi dell’assicurazione DeFi/Blockchain si accompagna a ostacoli e rischi normativi, tecnici e di business. Questi includono cautela normativa riguardo la natura sperimentale dello strumento, l’ancora limitata maturità dell’ecosistema Blockchain, la mancanza di alfabetizzazione digitale, problemi di scalabilità e integrazione con i sistemi IT esistenti e le preoccupazioni sulla privacy dei dati.
Gli operatori assicurativi tradizionali dovrebbero bilanciare attentamente il costo a breve termine degli investimenti in tecnologia con i benefici potenziali di lungo termine. Dovrebbero altresì valutare dinamicamente i pro e i contro dell’assicurazione DeFi/Blockchain e, in particolare:
- il potenziale di disintermediazione delle assicurazioni DeFi e la trasformazione dei tradizionali modelli di business assicurativo, almeno nel lungo periodo;
- i potenziali nuovi ricavi generati fornendo servizi migliorati (ad esempio valutazione del rischio, determinazione dei prezzi, gestione del rischio, gestione dei sinistri).
Per gli operatori tradizionali, iniziare da un progetto pilota DeFi/Blockchain che affronti i punti critici degli esistenti modelli di business o sviluppare una nuova linea di business in un nuovo mercato possono costituire valide opzioni strategiche.
Le startup dovrebbero identificare le opportunità di business in cui la DeFi/Blockchain ha un vantaggio competitivo, ad esempio le coperture legate alle criptovalute e le assicurazioni per l'e-credit nella finanza delle catene di approvvigionamento.