EIOPA: NUOVA CURVA ‘SHIFTED’ DEI TASSI-RISK FREE PER IL CALCOLO DELLA DURATION AI FINI DEL REPORTING DI STABILITÀ FINANZIARIA (FINE GIUGNO 2025)
“EIOPA publishes biannual shifted risk-free rates for duration calculation in financial stability reporting – end-June 2025” (NEWS RELEASE e link ai documenti correlati, 4 luglio 2025)
EIOPA – EUROPEAN INSURANCE AND OCCUPATIONAL PENSIONS AUTHORITY
https://www.eiopa.europa.eu
EIOPA ha recentemente pubblicato la curva dei tassi risk-free shifted, utile al calcolo della duration delle riserve tecniche “option-adjusted” da segnalare nell’ambito del reporting ai fini di stabilità finanziaria(1).
Le “Shifted risk-free interest rate (RFR) term structures” mirano a garantire un calcolo coerente della corretta duration “option-adjusted”. Il prossimo aggiornamento sul tema è previsto a gennaio 2026.
EIOPA sottolinea che, sebbene la segnalazione della corretta duration “option-adjusted” sia facoltativa, le imprese assicuratrici dovrebbero considerare la necessità di segnalare tale metrica, di concerto con le proprie Autorità nazionali di vigilanza, in caso di opzioni sostanziali integrate nelle riserve tecniche.
La pubblicazione è disponibile fra le pagine web del sito EIOPA, nella sezione dedicata al RFR.
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(1) Per il precedente, si veda: “EIOPA: nuova curva ‘shifted’ dei tassi-risk free per il calcolo della duration ai fini del reporting di stabilità finanziaria”, in Panorama Assicurativo n. 256, febbraio 2025 (Sezione “UE”).
https://www.panoramassicurativo.ania.it/newsletter/88987/articolo/89461