IL MUTEVOLE MONDO DEL CYBER RISK: UN’ANALISI EMPIRICA DI FREQUENZA, ENTITA’ E DISTRIBUZIONE DEL RISCHIO
“The Changing Landscape of Cyber Risk: An Empirical Analysis of Frequency, Severity, and Tail Dynamics” (PAPER - Posted: 14 May 2024)
Martin ELING, Rustam IBRAGIMOV, Dingchen NINGA
Il rischio informatico pone gravi sfide alla società ed è diventato un tema importante nella gestione del rischio e in assicurazione. Tuttavia, le sue caratteristiche statistiche e il modo in cui esso evolve non sono sufficientemente comprese in letteratura.
Gli Autori del presente lavoro utilizzano tre database per esaminare le proprietà dinamiche del rischio informatico.
Innanzitutto, affrontano il tema dei ritardi nelle segnalazioni degli eventi con un framework multinomiale di tipo Dirichlet generalizzato a due stadi e, successivamente, identificano i cambiamenti strutturali nella frequenza e nella gravità delle diverse categorie di rischio utilizzando metodi di rilevamento su più punti di cambiamento.
Si documenta che, per gli eventi dannosi, la frequenza è cresciuta esponenzialmente negli ultimi due decenni e la distribuzione delle perdite finanziarie si è spostata verso una maggiore gravità a partire dal 2018. Le tendenze in aumento per altre fattispecie sono più lente in frequenza e meno chiare in termini di gravità.
Vengono esplorate anche le dinamiche della coda, combinando la stima della coda della distribuzione e i metodi di selezione della soglia ottimale e si osserva che una coda pesante della distribuzione del rischio informatico è persistente in tutte le categorie.
Infine, vengono discusse le implicazioni delle caratteristiche empiriche documentate e si mostra che, teoricamente, esse portano a una minore domanda assicurativa e a livelli di rischio potenzialmente più elevati per le imprese.