PRA: RIFLESSIONI SUL PROCESSO DI APPROVAZIONE DEI MODELLI INTERNI NEL 2015
“Reflections on the 2015 Solvency II internal model approval process”
PRA - PRUDENTIAL REGULATORY AUTHORITY BANK OF ENGLAND
http://www.bankofengland.co.uk/pra/
La Prudential Regulation Authority (PRA) del Regno Unito ha recentemente pubblicato una lettera contenente alcune considerazioni dell’Autorità sul processo di approvazione dei modelli interni, condotto nel corso del 2015.
Il documento si concentra sull’utilizzo, da parte di PRA, di un framework quantitativo come strumento di supporto delle decisioni in materia di modelli interni, in quanto si tratta di un aspetto che ha costituito occasione di discussioni con le imprese. Sono formulate, inoltre, le opinioni dell’Autorità in relazione al significato da attribuire al Solvency Capital Requirement, calcolato con modello interno o con formula standard, anche al fine di valutare la significatività delle comparazioni fra le imprese.
Le appendici del documento trattano, in dettaglio, alcuni aspetti del quantitative framework PRA, gli indicatori specifici relativi al rischio di longevità e al rischio di credito, la diversificazione e la correlazione fra i diversi rischi.